Una caja blanca, a propósito

1. Motor de inestabilidad multi-ventana

El score compuesto MVIE combina tres métricas Z-score móviles — Absorption Ratio (concentración de varianza PCA), Instability Score (tasa de cambio de estructura de correlación) y Priority Drift (deriva de rango de centralidad MST) — en ventanas de 30/60/90 días:

# Pseudocode — MVIE composite pipeline# AR, IS, and PD are each rolling Z-score outputs (30/60/90-day windows)AR = z_score(pca_variance_share(asset_returns, top_components=3))IS = z_score(correlation_structure_change_rate(correlation_matrix, baseline))PD = z_score(network_centrality_drift(min_spanning_tree, window=rolling_window))MVIE = (0.40 * AR) + (0.35 * IS) + (0.25 * PD)

2. Análisis de topología de red

La correlación Spearman construye un Minimum Spanning Tree (d_ij = sqrt(2(1 − ρ_ij))). La centralidad de eigenvector, betweenness y degree en el MST cuantifica hubs sistémicos — y alimenta Priority Drift cuando cambia el orden de rangos:

• Centralidad de eigenvector — Activos hub cuyo estrés se propaga por el MST (p. ej. SPY)
• Centralidad de betweenness — Nodos puente entre clusters desconectados (rutas de contagio)
• Centralidad de degree — Conectividad directa; usada con deriva de rango para Priority Drift (PD)

3. Motor de estrategia probabilística

Las lecturas compuestas de régimen (AR · IS · PD) alimentan una capa de escenarios probabilísticos — etiquetas ilustrativas BULLISH / BEARISH / NEUTRAL con bandas de volatilidad, alineadas al mismo stack de riesgo macro que el dashboard:

Composite weights (engine — matches MVIE pipeline):  Absorption Ratio (AR):           40%  Instability Score (IS):          35%  Priority Drift (PD):             25%Output:  Direction:    BULLISH | BEARISH | NEUTRAL  Probability:  P(direction) ∈ [0, 1]  Envelope:     ±2σ volatility band (illustrative)  Horizon:      5 trading days, best / base / worst projections

4. Protocolo Veto

El Protocolo Veto es una regla de anulación del modelo. Cuando MVIE > 75 (régimen RED), todas las etiquetas de escenario BULLISH se reclasifican a NEUTRAL o overlays defensivos, independientemente de los indicadores micro. En regímenes de crisis, el motor trata las lecturas micro como alto ruido; la narrativa defensiva tiene precedencia.

5. Capa analista LLM

Una capa de modelo de lenguaje sintetiza el output cuantitativo en un informe institucional estructurado. El prompt está bloqueado por cumplimiento — sin asesoramiento de inversión, solo escenarios analíticos. Salida en markdown con secciones explícitas de marco de riesgo.